De ontwikkelaar, die onder andere verantwoordelijke was voor de Star Wars: Rogue Squadron-games en de drakengame Lair voor de PlayStation 3, werd tot de sluiting gedwongen door het faillisement van uitgever Brash Entertainment. Factor 5 had enkele overeenkomsten afgesloten met Brash en doordat deze niet meer nagekomen konden worden, kwam ook Factor 5 in geldnood.
Het Duitse moederbedrijf, Factor 5 GmbH, blijft nog gewoon bestaan.